# نقد و بررسی صندوق درآمد ثابت کارا

> **Content Team & Meta Data**
> Author: علیرضا انجوی (کارشناس ارشد محتوا)
> Last Updated: ۱۴۰۵-۰۱-۱۵
> Source URL: https://newirb.irkodalg.shop/stock-funds/kara/

---

صندوق کارا یکی از صندوق‌های درآمد ثابت نوع دوم از مجموعه کاریزما است که به صورت صندوق قابل معامله در بورس (ETF) خرید و فروش می‌شود. این صندوق در سال ۱۴۰۴ بازدهی موثر سالانه ۳۷.۵ درصد را ثبت کرده و توانسته تا در بین بهترین صندوق‌های سرمایه گذاری درآمد ثابت بازار جای بگیرد. در ادامه بررسی کاملی روی این صندوق سرمایه گذاری انجام دادیم و تلاش کردیم تا تاریخچه، مجوزها و نحوه خرید و فروش را به صورت کامل توضیح دهیم.

 

 صندوق کارا چیست؟

صندوق کارا یک صندوق درآمد ثابت نوع دوم است که به شکل قابل معامله در بورس خرید و فروش می‌شود. کارا یکی از صندوق‌های سرمایه گذاری مجموعه کاریزما است که در سال ۱۴۰۴ سود ۳۷.۵ درصدی موثر سالانه را ثبت کرده است. صندوق‌های نوع دوم سود بین سرمایه گذاران تقسیم نمی‌کنند و تنها با تفاوت قیمت خرید و فروش به سرمایه گذاران سود می‌دهند.



 

 تاریخچه صندوق کارا

صندوق کارا در تاریخ ۱۶ آبان ۱۴۰۰ در سازمان بورس به عنوان صندوق سرمایه گذاری ثبت شده و مجوز فعالیت دریافت کرده است. این صندوق قبل از به ثبت رسیدن در بورس در تاریخ ۶ شهریور ۱۴۰۰ نزد مرجع ثبت شرکت‌ها و موسسات غیر تجاری به ثبت رسیده است.

بررسی مجوزهای رسمی صندوق کارا

صندوق کارا با شماره ثبت 52069 و کد اقتصادی و شناسه ملی 14010227237 در نزد مرجع ثبت شرکت‌ها به عنوان صندوق سرمایه گذاری به ثبت رسیده است. این صندوق آگهی تاسیسش را در همان روز ثبت کرد و دو روز بعد در روزنامه‌های رسمی کشور به منتشر شد که در تصویر زیر مشاهده می‌کنید.



سازمان بورس هم به شماره ۱۱۸۸۳ برای فعالیت صندوق کارا مجوز صادر کرده است که در تصویر زیر می‌توانید این مجوز را هم مشاهده کنید.



برای بررسی بیشتر فعالیت‌های صندوق و پی بردن به میزان اعتبار و اهداف سرمایه گذاری هم می‌توانید اساسنامه و امیدنامه کارا را بخوانید که در وب سایت رسمی صندوق قرار گرفته است. برای راحتی دسترسی‌تان این دو مدرک مهم صندوق را در ادامه برایتان قرار می‌دهیم.


لینک دانلود اساسنامه

لینک دانلود امید نامه


همچنین، در سایت صندوق بخشی تحت عنوان صورت‌های مالی وجود دارد که با بررسی کارشناسان ایران ریبیت متوجه شدیم که تمامی اسناد و مدارک مالی صندوق در این بخش به صورت دوره‌ای و منظم قرار گرفته است و بسیاری از صورت‌های مالی هم حسابرسی شده‌اند.

افراد پشت صندوق هم بخشی از اعتبار صندوق را تشکیل می‌دهند که به ترتیب زیر هستند:


مدیر صندوق: سبد گردان کاریزما

متولی صندوق: موسسه حسابرسي و خدمات مديريت ارقام نگر آريا

بازارگردان: بازارگرداني كارون

مدیران سرمایه گذاری: امير سعيدي، محسن بهشتي نامدار، مرضيه خزائي

حسابرس: موسسه حسابرسي هوشيار مميز


دارایی ها و پشتوانه صندوق کارا

دارایی‌های صندوق کارا نزدیک به ۳۳ همت است. تا تاریخ ۷ بهمن ۱۴۰۴ بیش از ۶۴ میلیون واحد سرمایه گذاری صادر و بیش از ۵۳ میلیون واحد سرمایه گذاری ابطال شده است. در حال حاضر، تعداد واحدهای سرمایه گذاری نزد سرمایه گذاران نزدیک به ۱۱ میلیون واحد است. تعداد سرمایه گذاران حقیقی و حقوقی صندوق بیش از ۳۶ هزار نفر ذکر شده است. مطابق با اطلاعات منتشر شده در سایت رسمیو، این صندوق ۱۳ سرمایه گذار عمده دارد که به ترتیب زیر هستند:




ردیف
نام سهامدار
تعداد سهام
درصد مالکیت
ارزش (میلیون ریال)


1
سرمایه آفرین میهن
389,688,337
3.896%
9,415,650


2
شرکت صنعت غذایی کوروش
285,068,516
2.85%
6,887,825


3
شرکت گروه مالی طاووس خاورمیانه (سهامی خاص)
262,195,365
2.621%
6,335,164


4
شرکت بیمه مرکزی جمهوری اسلامی ایران
245,321,893
2.453%
5,927,468


5
BFM صندوق  سرمایه گذاری بازارگردانی ملت
234,885,127
2.348%
5,675,294


6
BFM صندوق  سرمایه گذاری ا.ب. اکسیر سودا
231,778,785
2.317%
5,600,239


7
BFM صندوق س.ا. بازارگردانی توسعه سهام عدالت
212,071,185
2.12%
5,124,064


8
ETF کد رزرو صندوق‌های  سرمایه گذاری قابل معامله
196,300,000
1.963%
4,743,001


9
نهاد صندوق بیمه حوادث طبیعی ساختمان
172,997,042
1.729%
4,179,955


10
شرکت  سرمایه گذاری ایرانیان
162,797,600
1.627%
3,933,516


11
شرکت بیمه کارآفرین
155,896,124
1.558%
3,766,762


12
شرکت بیمه سینا
155,243,265
1.552%
3,750,988


13
صندوق پژوهشی و فناوری غیردولتی توسعه فناوری ایرانیان
147,000,000
1.47%
3,551,814


14
شرکت فروشگاه‌های زنجیره‌ای افق کوروش
142,122,665
1.421%
3,433,968


15
بانک دی
134,598,000
1.345%
3,252,157


16
کارگزاری کاریزما
127,496,240
1.274%
3,080,564


17
BFM صندوق  سرمایه گذاری بازارگردانی کارون
117,717,553
1.177%
2,844,292


18
شرکت پتروشمیران
114,811,900
1.148%
2,774,085



با بررسی دقیق‌تر دارایی‌های صندوق توانستیم به ترکیب دارایی‌های کارا هم دست پیدا کنیم. نزدیک به ۵۴ درصد از صندوق به سپرده بانکی اختصاص پیدا کرده است؛ ۳۰.۵ درصد از دارایی‌های صندوق هم در اختیار اوراق مشارکت و باقی مانده بین سهام و دارایی‌های مختلف تقسیم شده است. در تصویر زیر به سادگی می‌توانید نحوه تقسیم دارایی‌های صندوق کارا را مشاهده کنید.



با نگاهی جزئی‌تر متوجه شدیم که ۴ درصد از سرمایه‌های صندوق در صندوق‌های سرمایه گذاری قابل معامله بورسی و درصد کمی هم در صنایع فلزات اساسی سرمایه گذاری شده است. این ترکیب دارایی‌ها در طول زمان با توجه به تصمیم مدیران و سبد گردان صندوق تغییر می‌کند و لزوما ثابت نمی‌ماند.



کارمزد صندوق  سرمایه گذاری کارا

کارگزاری کاریزما اعلام کرده است که هزینه خرید و فروش صندوق معادل ۰.۰۲ درصد ارزش خرید یا فروش است که از سرمایه گذار گرفته می‌شود و سایر هزینه‌های صندوق را مطابق با جدول زیر از محل دارایی‌های صندوق برداشت می‌کنند:




ردیف
عنوان هزینه
شرح نحوه محاسبه


1
هزینه‌های تأسیس (شامل تبلیغ پذیره نویسی)
معادل 0.5٪ از وجوه جذب شده در پذیره نویسی اولیه تا سقف 1,000 میلیون ریال با ارائه مدارک مثبته و تأیید مجمع صندوق


2
هزینه‌های برگزاری مجامع صندوق
حداکثر 200 میلیون ریال در هر سال مالی با ارائه مدارک مثبته و تأیید مجمع صندوق


3
کارمزد مدیر
سالانه 1٪ از متوسط روزانه ارزش سهام و حق‌تقدم سهام + 0.003 از ارزش روزانه اوراق با درآمد ثابت + سالانه 2٪ سود سپرده‌ها و گواهی سپرده (تا سقف نصاب مجاز) + 10٪ از درآمد تعهد پذیره‌نویسی یا تعهد خرید


4
کارمزد بازارگردان
سالانه 0.4٪ از متوسط روزانه ارزش خالص دارایی‌های صندوق


5
کارمزد متولی
سالانه 0.5 در هزار (0.0005) از متوسط روزانه ارزش خالص دارایی‌ها؛ حداقل 3,300 و حداکثر 3,500 میلیون ریال


6
کارمزد حسابرس
مبلغ ثابت 2,250 میلیون ریال برای هر سال مالی


7
مخارج تصفیه صندوق
0.1٪ از ارزش خالص دارایی‌ها در آغاز دوره تصفیه؛ تا سقف 1,000 میلیون ریال


8
حق پذیرش و عضویت در کانون‌ها
مطابق مبلغ تعیین‌شده توسط کانون‌ها، در صورت اجباری بودن عضویت طبق مقررات


9
هزینه‌های نرم افزار، تارنما و پشتیبانی
بر اساس آخرین پیش‌فاکتور یا قرارداد با شرکت ارائه دهنده خدمات نرم افزاری و با تأیید مجمع صندوق


10
هزینه سپرده‌گذاری واحدهای  سرمایه گذاری
مطابق قوانین و مقررات شرکت سپرده‌گذاری مرکزی اوراق بهادار و تسویه وجوه


11
کارمزد ثبت و نظارت سازمان بورس
مطابق مقررات سازمان بورس و اوراق بهادار


12
کارمزد درجه‌بندی ارزیابی عملکرد صندوق
بر اساس آخرین قرارداد با شرکت رتبه بندی و با تأیید مجمع صندوق



 

 راهنمای خرید و فروش در صندوق کارا (آموزش گام به گام)

برای خرید و فروش صندوق کارا نیاز است تا در سامانه سجام ثبت نام کرده و کد بورسی دریافت کنید. پس از آن می‌توانید در کارگزاری‌های معتبر بورس ثبت نام کرده و وارد پلتفرم معاملاتی شوید. در پلتفرم کارگزاری باید نماد «کارا» را جست و جو کرده و این صندوق را از بین صندوق‌های قابل معامله (ETF) بورس انتخاب کنید.



پس از آن می‌توانید با انتخاب گزینه خرید یا فروش وارد بازار معاملاتی شده و سفارش خرید یا فروشتان را ثبت کنید. برای این کار نیاز است تا قیمت و تعداد واحد سرمایه گذاری را مشخص کنید.



ساعت معامله صندوق کارا

صندوق معامله کارا از ساعت ۸:۳۰ صبح تا ۱۵ بعد از ظهر روزهای شنبه تا چهارشنبه برای خریداران و فروشندگان در دسترس است تا خرید یا فروش را انجام دهند. همچنین، بازار از ساعت ۸:۲۵ تا ۸:۳۰ در حالت پیش گشایش قرار دارد تا سرمایه گذاران بتوانند سفارش‌هایشان را ثبت کنند.



حداقل میزان خرید صندوق کارا

مطابق با اعلام سازمان بورس، حداقل میزان خرید واحدهای صندوق درآمد ثابت ۱۰۰ هزار تومان است و با کمتر از این مبلغ امکان خرید و فروش در بازار بورس وجود ندارد.

بازدهی صندوق سرمایه گذاری کارا

بازدهی صندوق سرمایه گذاری کارا به صورت سالانه نزدیک به ۳۶ درصد گزارش شده است. در جدول زیر می‌توانید بازدهی صندوق را در بازه‌های زمانی مختلف در مقایسه با بازار بورس مشاهده کنید.




دوره زمانی
تاریخ شروع
تاریخ پایان
بازدهی صندوق
بازدهی بازار


7 روز گذشته
1404/10/30
1404/11/07
%0.62
%−10.41


30 روز گذشته
1404/10/07
1404/11/07
%2.67
%−3.56


90 روز گذشته
1404/08/07
1404/11/07
%8.09
%25.03


180 روز گذشته
1404/05/09
1404/11/07
%16.85
%49.61


365 روز گذشته
1403/11/08
1404/11/07
%35.98
%42.91


بازدهی از شروع فعالیت
1400/08/16
1404/11/07
%194.84
%178.51


حداکثر بازده هفتگی از تاریخ تأسیس
1400/08/15
1400/08/22
%1.89
%−0.10


حداقل بازده هفتگی از تاریخ تأسیس
1400/07/04
1400/07/11
%0
%−3.67



بازدهی صندوق درآمد ثابت بسیار بالاتر از سپرده بانکی است و اگر بخواهیم یک مقایسه کلی درباره بازدهی صندوق کارا و سپرده بانکی از سال ۱۴۰۰ تا ۱۴۰۴ داشته باشیم؛ نمودار زیر را شاهد خواهیم بود.



آموزش ثبت نام در صندوق درآمد ثابت کاریزما(کارا)

صندوق سرمایه گذاری با درآمد ثابت کاریزما از نوع صندوق‌های قابل معامله در بورس است به این معنی که شما می‌توانید به‌راحتی واحدهای این صندوق رو از طریق کارگزاری های بورسی خرید بکنید.

توجه داشته باشید که برای خرید و فروش این صندوق شما نیاز به داشتن کد بورسی و همچنین تکمیل فرآیند احراز هویت سجام دارید. در صورت داشتن این موارد بصورت کلی 2 روش برای خرید و سرمایه‌گذاری در صندوق با درآمد ثابت کاریزما وجود دارد.

خرید و سرمایه‌گذاری در صندوق درآمد ثابت کاریزما از طریق کارگزاری های بورسی

درر صورت معامله‌گر بازار بورس ایران هستید یا دارای اکانت از یکی از کارگزاری‌های بورس هستید کار شما بسیار راحت است. فقط کافیست وارد اکانت خود در کارگزاری خودتان شوید اسم صندوق را سرچ کنید و مانند تمام نماد های دیگر با وارد کردن مقدار و قیمت خرید یا فروش خودتان را انجام دهید.

ثبت نام در صندوق از طریق سایت کاریزما

هلدینگ کاریزما به‌عنوان شرکت سبدگردان صندوق سرمایه گذاری با درآمد ثابت کاریزما امکان خرید و فروش این صندوق از طریق سایت خود را نیز فراهم کرده‌است. توجه بکنید که در این حالت نیز شما نیاز به کد بورسی و احراز هویت سجام دارید و اگر این موارد را ندارید باید قبل از ثبت‌نام نسبت به تکمیل این موارد اقدام کنید. در ادامه مراحل ثبت‌نام در کاریزما صندوق درآمد ثابت بصورت گام به گام بررسی شده‌است.

با مراجعه به سایت کاریزما و با کلیک روی قسمت ثبت‌نام در گوشه صفحه وارد صفحه ثبت‌نام کاریزما می‌شوید که از شما کد ملی یا شماره تماسی که به اسم خودتان است را برای ادامه فرآیند درخواست می‌کند.



پس از وارد کردن کد ملی درمرحله بعدی شماره تماس شما نیز خواسته میشود که یک کد تایید به این شماره ارسال می‌شود.



پس از وارد کردن کد تایید شما به صفحه اصلی اکانت خود در کاریزما هدایت می‌شوید که دسترسی به خدمات متنوع این هلدینگ را به شما می‌دهد.



در این مرحله باید به بخش صندوق‌ها رفته و صندوق درآمد ثابت کاریزما(کارا) را انتخاب بکنید.



پس از انتخاب صندوق کد ملی شما خواسته می‌شود تا اطلاعات شما از طریق سامانه سجام دریافت شود و سپس بتوانید نسب به سرمایه‌گذاری در صندوق اقدام کنید.



مزایا و معایب صندوق کارا

یکی از مهم‌ترین مزایای صندوق کارا، ریسک پایین و بازدهی قابل پیش بینی آن است؛ زیرا بخش عمده دارایی‌های صندوق در سپرده‌های بانکی و اوراق مشارکت سرمایه گذاری شده است. این ترکیب دارایی باعث می‌شود نوسانات بازار سهام تأثیر محدودی بر ارزش واحدهای صندوق داشته باشد. علاوه بر این، قابلیت معامله در بورس به  سرمایه گذاران امکان می‌دهد در هر زمان که بخواهند واحدهای خود را خرید و فروش کنند، بدون نیاز به فرآیندهای طولانی ابطال و صدور. کارمزد پایین خرید و فروش و انتشار منظم صورت‌های مالی نیز از دیگر مزایای مهم این صندوق است.

با وجود مزایای متعدد، صندوق کارا نیز مانند هر ابزار مالی دیگری محدودیت‌هایی دارد. نخست اینکه صندوق‌های درآمد ثابت نوع دوم سود نقدی پرداخت نمی‌کنند و  سرمایه گذار تنها از طریق افزایش قیمت واحدها سود می‌برد؛ بنابراین برای افرادی گزینه مناسبی محسوب نمی‌شود که به دنبال دریافت سود ماهانه هستند. همچنین، به دلیل ماهیت کم‌ریسک صندوق، بازدهی آن در دوره‌های رونق شدید بورس معمولاً کمتر از صندوق‌های سهامی است و ممکن است سرمایه گذاران فرصت رشدهای بزرگ بازار را از دست بدهند.

پشتیبانی و راه های ارتباطی صندوق کارا

مجموعه کاریزما راه‌های ارتباطی مختلفی را برای سرمایه گذاران صندوق کارا قرار داده است تا از طریق این آن‌ها بتوانند سوالات‌شان را مطرح کنند و مشاوره سرمایه گذاری دریافت کنند. پشتیبان آنلاین در سایت کاریزما به صورت ۲۴ ساعته در ۷ روز هفته در دسترس است و با شماره تماس و آدرس ایمیل زیر هم می‌توانید با پشتیبانان ارتباط برقرار کنید.


شماره تماس: 02141000

آدرس ایمیل: info@charisma.ir

آدرس پستی: تهران، خیابان شهید بهشتی، بین بخارست و وزرا، شماره 283، ساختمان کاریزما


جمع بندی

صندوق کارا بدون پرداخت سود دوره‌ای و تنها با بالا رفتن قیمت صندوق خریداران را به سود می‌رسند. این صندوق قابل معامله در تمامی کارگزاری‌های بورس است. کارا یک صندوق درآمد ثابت از نوع دوم است که بیش از ۸۰ درصد از دارایی‌هایش را به اوراق درآمد ثابت و سپرده بانکی اختصاص داده است و به همین دلیل هم سود بالاتر از سپرده بانکی به سرمایه گذاران پرداخت می‌کند.

## Specifications & Data

- **Topic Category:** کارا

## Frequently Asked Questions (FAQ)

### Q: مقدار سرمایه برای ورود به صندوق کارا چقدر است؟
> A: برای سرمایه گذاری در صندوق کارا تنها به ۱۰۰ هزار تومان سرمایه نیاز هست.

### Q: چطور میتوان در صندوق کارا سرمایه گذاری کرد؟
> A: برای سرمایه گذاری در صندوق کارا باید کد بورسی دریافت کرد و در کارگزاری با جست و جوی نماد «کارا» وارد بازار خرید و فروش این صندوق شد.

### Q: صندوق کارا برای چه کسانی مناسب است؟
> A: صندوق کارا مناسب کسانی است که ریسک پذیری بسیار پایینی دارند و به دنبال سود بالاتر از سپرده بانکی هستند.